14 - PRODUITS STRUCTURÉS

À propos de ce module

<p style="text-align: left;"><span style="color: rgb(250, 249, 245); font-size: 16px;">Ce module introduit l'univers des produits structurés : définition, typologie, taille du marché et rôle des SPV. Il se concentre ensuite sur les autocalls, produits phares de la structuration actions, en détaillant leur fonctionnement (Phoenix, Athena), leurs effets de protection du capital et leurs paramètres de construction. </span><span style="font-size: 16px;"><br></span><span style="color: rgb(250, 249, 245); font-size: 16px;">Une analyse approfondie des sensibilités (Delta, Gamma, Vega, Vanna, Vomma) complète le parcours et permet de comprendre comment ces produits réagissent aux variations de marché, de volatilité, de taux et de corrélation.</span></p>

Sommaire

1. 1

   Les Produits Structurés

   • 1- Définition
   • 2- Exemple
   • 3- Taille du marché et types de clients
   • 4- Spécificités géographiques
   • 5- Les catégories de produits structurés
   • 6- Les principaux risques
   • 7- Les SPV _ intérêts & utilisations
2. 2

   Les Autocalls (Partie 1)

   • 2- Le fonctionnement d'un autocall
   • 1- Définition et caractéristiques d’un autocall
   • 3- Pheonix vs Athena
   • 4- 100% capital garanti vs protection conditionnelle
   • 5- Les effets supplémentaires
3. 3

   Les autocalls (Partie 2)

   • 1- Fondamentaux
   • 2- Relation prix autocall et coupon autocall
   • 3- Le sous-jacent
   • 4- Effet de la barrière de coupon
   • 5- Effet de la barrière de rappel
   • 6- Effet de la barrière du PDI
4. 4

   Sensibilités Autocall

   • 1- Étude de cas Athena 3y
   • 2- Forward & corrélation
   • 3- Delta
   • 4- Gamma
   • 5- Delta/Gama autour de la barrière du PDI
   • 6- Vega
   • 7- Taux d'intérêts
   • 8- Taux stochastique et corrélation equity rate
   • 9- Forex
   • 10- Volatilité stochastique
   • 11- Vanna
   • 12- Vomma
   • 13- Dynamique du vanna et du vomma